中国财务规划杂志：2020年10月
威廉·雷森斯坦，博士，CFA，是Social Social Solutions Inc.软件公司的研究负责人（Ssanalyzer.com）和Retiree Inc.（incomesolver.com.）。他是贝勒大学的Emeritus教授，是常旅客的贡献者中国财务规划杂志和其他领先的专业期刊。他的最新书是收入策略：如何创建税收提款策略，以产生退休收入。
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冠状病毒大流行病在未来几年中减少了许多家庭2020年的收入低于预计水平。本文讨论了将允许一些家庭的税收策略 - 有时在父母或祖父母的帮助下 - 充分利用这种情况。
最大化失业
考虑一对已婚的夫妇，乔和南希史密斯，由于冠状病毒大流行，2020年失去了一个或两个工作。他们在2020年的联合收入将把它们放在12％的税收托架中。与大多数预退休年龄户一样，今年的税收托架也是今年的边际税率（T.0.是12％）。此外，他们期望他们的边际税率退休N岁月超过12％，（T.N> 0.12）。
由于税率增加，已经计划发生在减税和职业法案（TCJA）中，以及新立法的强劲概率进一步增加税率，我的同事和我怀疑许多退休时代家庭将面临的税收括号他们的退休年将高于当前税收括号。而且，由于社会保障福利和基于收入的医疗保险溢价的税收，许多退休人员将在退休年内具有边际税率，以超过其当前的税收括号。底线是，除非史密斯（1）除了传统的IRA或401（k）等税务延期账户（TDA）几乎没有任何内容退休;（2）没有退休养老金收入;（3）未来未来的税率我们预期的税率不实，那么他们可能会在退休的边际税率超过12％。
在这种情况下，史密斯不应浪费机会将税务资金转换为从传统的IRA或401（k）等税收延期账户（TDA），以便至少填补12％的税收托盘。如果他们预计未来几年的边际税率一直持续22％或更高，则应考虑制定罗斯转换以填补12％的税收托架和至少部分22％的税收托架。[更多关于制作Roth IRA转换，看“为什么您的客户需要在年底之前进行ROTH IRA转换。”]
例如，假设今年没有转换，那么这些TDA资金将在退休时撤回（根据TCJA）史密斯可能是25％的税收托架。如先前出版物所述，1由于社会保障福利的税收，在保证金中，TDA撤回的每一美元可能会导致另一份0.85美元的社会保障福利征税。如果史密斯在25％的联邦税收托架中，那么他们的联邦边际税率就这些退休年度提款为46.25％，[25％的税务支架x 1.85]。
更好地将TDA的资金转换为今年的罗斯，并支付12％的边际税率（或在其中一些金额的12％，其余22％），而不是在退休之前保留TDA的资金，如果史密斯将以46.25％的边际税率征税。在这个例子中，他们将超过63.7％[（1 - 0.12）/（1 - {0.25 x 1.85}） - 1]退休税后，而不是在退休之前保留TDA的资金。
史密斯还应该考虑将2020年的贡献转移到Roth账户而不是TDA。每年为2020年的TDA为期1次普瑞克斯贡献，他们可以贡献1美元（1 -T.0.）税后资金到罗斯账户，这两项捐款将减少今年的支出1美元（1 -T.0.）。假设资金投资于赚取的相同投资组合R.在被撤回并花费之前每年税前返回百分比N岁月的退休。税后价值N今年的1岁（1 -T.0.）对罗斯账户的贡献将是1美元（1 -T.0.）（1 + r）N。税前价值N因此，今年对TDA的1美元贡献将是1美元（1 + r）N，税后值为1美元（1 + r）N（1 -T.N）， 在哪里T.N是退休的边际税率N岁月。
比较这两个余额金额表明，决定是否为TDA或ROTH账户提供资金时的关键因素是相对尺寸T.0.和T.N。如果T.0.低于退休的边际税率，T.N，然后每张$ 1（1 -T.0.）今年对罗斯账户的税后贡献将使他们在今年的普雷斯克斯捐款中的每一笔普雷斯克斯捐款中购买更多的商品和服务。
此外，由于社会保障福利和基于收入的医疗保险费的税收，许多退休人员将在退休年内具有更高的边际税率。根据现行法律，大多数低收入家庭将在各种退休收入收入的边际税率上具有边际税率，其纳税括号的150％或185％。通过在2020年制作罗斯转换，也许在税率上升前几年，这些家庭可以避免这些不利影响。
给儿童和孙子的资金
考虑乔和苏罗宾逊。他们目前的计划是让他们的女儿Beth，在他们死后继承了一些资金。他们相信他们有更多的资金，而不是符合其退休需求。Beth的2020年税率，这也是她的边际税率，低于她未来几年的预期税率。
Beth的2020年收入为50,000美元，她需要所有或大部分的收入来满足她的支出需求。她不打算今年保存退休账户中的任何东西。她将在2020年的12％的联邦税务支架中。
她的父母可以在工作中提供高达19,500美元的资金，为罗斯401（k）提供资金，高达6,000美元才能为罗斯IRA提供资金。如果Beth是25岁，这些基金可以在Beth开始在退休期间获得40多年的40多年的免税。此外，假设贝丝最终结婚并有一个儿子。她的丈夫和生活有65岁了。她的儿子继承了一些这些资金，并在贝丝死亡后10年内撤回它们。在这个例子中，其中一些资金将在75年内生效。简而言之，帮助贝丝完全资助她对罗斯账户的贡献是一种极为税收的方式，为她的父母提供资金。当然，她的父母将希望充满信心，贝丝不会在未来几年内撤回资金，以资助鲁莽的生活方式。59.5之前的不合格提款的10％罚款税应鼓励她将这些资金视为长期投资。假设孩子可以信任，这种赠送策略可能是父母为孩子提供资金的最顽固的方式。
在类似的票据上，假设贝丝从她事先工作年份有一个SEP-IRA或传统IRA。在这个例子中，假设她在SEP-IRA中有10,000美元，她的2020年工资为40,000美元。她的父母可以让1,200美元给予今年对罗斯IRA转换这些资金的税收。这种转换将利用今年的Beth的低12％的边际税率。在这次转换之后，她10,000美元税后Roth IRA的资金超过10,000美元税务资金在一个sep-era。
假设罗斯IRA和SEP-IRA的潜在投资是相同的，因此潜在投资的累计价值在资金退休时40年来增加十倍。如果Beth将在退休的SEP-IRA撤回上支付25％的边际税率，那么罗斯IRA的余值价值比SEP-IRA税后余额高33.3％。
10,000美元的Roth IRA在退休时的相对优势可能会显着高。例如，如果Beth将在退休金退出的下班税率为46.25％，因此由于社会保障福利的税收，Roth IRA的税后价值在退休后的86％比后SEP-IRA的-TAX值，[（$ 100,000 /（$ 100,000 x {1 - 0.4625}） - 1]。同样，如果贝丝撤回退休的SEP-IRA资金，这次撤回导致她支付一个或多个尖刺Medicare Premiums，那么Roth IRA中10,000美元的相对优势将大大超过33.3％。
最后，乔和苏罗宾逊可能想要为孙子孙女提供资金。假设他们16岁的孙子，追逐，在2020年举行了夏日工作。当然，追逐对今年在罗斯IRA中投资他的收入，在那里他将有限地访问这些基金，直到至少年龄59.5。然而，他的祖父母可以给他一个等于他今年收入较小的金额或6,000美元，这些资金可以有效地用于为他的Roth IRA提供资金。作为一个未成年人，蔡斯甚至不必知道这个罗斯IRA多年。然而，有一天，他会将他的祖父母的慷慨资金赠送到他的Roth IRA，这可能会为50多年增长免税。
相比之下，如果祖父母给予孙子，那么在他的名字上被置于投资账户中的相同金额，那么这些资金的未享受的收入将每年征税。安全行为将该未充分收入的税率改为父母或儿童税率的税率。资金罗斯IRA的能力，这些资金可以为他的余生提供免税，是最顽固地赠送给这位孙子的税款。
这些授予策略是高度税收的，因为他们允许有天赋的资金潜在几十年来潜在潜行。此外，他们还利用了孩子或孙子的相对较低的当前税率。
尾注
- 看到2019年的书，收入策略：如何创建税收减税策略以产生退休收入，威廉·雷森森斯坦和2020年2月中国财务规划杂志文章，“使用Roth转换为高收入退休人员的财务投资组合增加价值，”由Reichenstein和William Meyer。另请参阅Reichenstein和Meyer的以下文章：“了解税收鱼雷及其对各种退休人员的影响”（2018年7月中国财务规划杂志）和“高收入家庭的医疗保险和税收计划”（2019年夏季中国财富管理杂志）。
